北京時間10月15日消息,軟銀周一宣布,將以約201億美元收購美國第三大移動運營商Sprint Nextel(以下簡稱“Sprint ”)70%的股份。
周一,軟銀創始人兼CEO孫正義和Sprint CEO丹·海瑟(Dan Hesse)共同宣布了該消息,該交易將使軟銀進入仍在快速增長的美國移動市場。相比之下,日本的手機業務已相對飽和,處于停滯不前狀態。
分析師還稱,與此同時,該交易還將賦予Sprint更大的火力來收購競爭對手,搭建4G網絡,從而更好地與AT&T和Verizon Wireless競爭。
海瑟稱:“自2007年加盟Sprint以來,軟銀的此次投資是Sprint獲得的最大契機。這是一筆有利于競爭、有利于消費者的交易,因為它將打造成出一個更強的第三大移動運營商,更好地與AT&T和Verizon Wireless競爭。軟銀已經發展成為日本第三大移動運營商,他們的一些經驗值得我們學習?!?/p>
長期以來,美國分析師一直表示移動市場需求重組,但沒有想到其催化劑來自日本。而55歲的孫正義以敢于冒險而聞名,他認為,美國市場的增長將彌補日本市場的停滯不前。合并之后,軟銀和Sprint將擁有9600萬用戶。
軟銀股價大跌
軟銀表示,作為該交易的一部分,將以每股5.25美元的價格收購31億美元的可轉換債券,以每股7.30美元的現金收購約Sprint約55%的股份。該交易預計于2013年年中完成。上周五,Sprint股價收于5.73美元。
周一,軟銀股價曾一度下滑8%以上,收盤價創下5個月來的最低記錄。自上周傳出軟銀有意收購Sprint的消息后,軟銀市值已經損失了1/5以上。
東京SMBC Friend證券有限公司投資與研發總經理Fumiyuki Nakanishi稱:“與幾年前軟銀準備收購沃達豐子公司時的市場反應一樣,每個人都說交易太昂貴了?!?/p>
軟銀2006年以155億美元收購了沃達豐日本子公司,從而進軍移動業務市場。Nakanishi稱:“軟銀曾經的市值約3萬億日元,而如今將達到6萬億日元。這絕對令人刮目相看,我認為,投資者也會相信他這是一個正確的決定?!?/p>
風險巨大
孫正義承認,這是一筆有風險的交易,但他同時指出,什么都不做也是有很大風險的。
孫正義在新聞發布會上稱:“如果什么都不做,可能會安全,因為我們在美國市場將面臨挑戰。但我們必須要進入一個新市場,一個擁有不同文化的市場,我們必須要從頭開始?!?/p>
孫正義還稱:“因此,不接受該挑戰將是一個更大的風險,軟銀必須要走出正在迅速老化的日本市場?!?/p>
知情人士稱,已經有4家銀行同意向軟銀借貸1.65萬億日元(約合211億美元),分別為日本瑞穗金融集團(Mizuho Financial Group)、三井住友金融集團(Sumitomo Mitsui Financial Group)、三菱UFJ金融集團(Mitsubishi UFJ Financial Group)和德銀(Deutsche Bank)。
Sprint擁有150億美元債務,在過去19個季度中連續虧損。因此標準普爾已經發出警告,稱該交易可能破壞軟銀的金融風險,給未來幾年的運營現金流帶來壓力。
不涉及Clearwire
兩家公司表示,交易完成后,海瑟將繼續擔任Sprint CEO。
業內分析師稱,軟銀以201億美元收購Sprint,意味著Sprint價值286億美元,較上周五收盤時的市值高出約2/3。
有分析人士稱,交易完成后,Sprint可能利用部分收益收購Clearwire剩余股份。Sprint當前擁有Clearwire 48%的股份。隨著智能手機的普及,移動運營商所面臨的日益增長的數據流量壓力也越來越大。因此,Clearwire的高速網絡是一個巨大的吸引力。
但軟銀表示,該交易并不要求軟銀對Clearwire采取任何行動。
業內人士還稱,該交易將賦予軟銀與蘋果談判的籌碼,從而更好地與國內競爭對手KDDI競爭。當前,軟銀和KDDI均在日本市場運營iPhone。
據日本媒體報道,收購Sprint之后,軟銀還可能收購美國另外一家小型運營商MetroPCS Communications。長期以來,Sprint一直對MetroPCS Communications感興趣,但后者本月早些時候卻宣布與T-Mobile USA合并。
湯森路透數據顯示,Sprint交易使得今年日本公司在的海外的并購金額達到了750億美元。該交易并非日本企業首次進軍海外電信市場,此前,NTT Docomo曾投資過AT&T Wireless和KG Telecom。
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